谁在操盘34个被禁账户

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8月3日，上海证券交易所暂停了4个日内交易行为严重异常的证券账户的交易，并对5个交易行为异常的证券账户进行了口头警告。他们被指控利用资本，对市场价格造成严重干扰。

此前，7月30日和8月1日，上海证券交易所分两批对14个账户进行了命名和限制交易，深圳证券交易所先后对20个存在重大异常交易行为的账户进行了限制交易，其中英丰资本和英荣达的多个账户被上海证券交易所和深圳证券交易所联合限制交易。

根据《上海证券报》的调查，大部分被审计的账户都是大鳄，他们大多喜欢定量交易和高频交易。英丰资本的四个经审计的账目甚至已经在中信证券北京总部的营业部扎根(报价600030，咨询)。

被限制交易的九个自然人账户也不是闲置的，其中有很多超级老板。

这些幕后交易者的不当交易严重干扰了市场价格，需要监管机构进一步调查。

一些账户在救助前刚刚建立

6月26日，在a股如火如荼的日子里，青岛东海恒信资产管理有限公司(以下简称“东海恒信”)在山东省青岛市举行了乔迁庆典。

东海恒信报告称，其主要投资品种是etf，主要攻击期是套利、定量阿尔法、程序化交易等。在过去的几年里，它发生了巨大的变化，从一个4平方米的大家庭变成了2000多平方米的办公室。

东海恒信从零开始，目前管理着15种基金产品，管理规模超过30亿元人民币。据东海恒信称，2015年1月至5月的交易额接近6000亿元，这显然是“超高频交易”的典型特征。

东海恒信近日三个账户出现异常交易行为，被控严重影响证券市场正常秩序，被上海证券交易所点名。

这三个账户是:富安达基金-海通证券(报价600837，咨询)-富安达-东海恒信第七期资产管理计划、荣通资本财富-海通证券-荣通资本东海恒信第十二期资产管理计划、荣通资本财富-海通证券-荣通资本东海恒信第十四期资产管理计划。其中，东海恒信7期于2015年3月25日成立，初始规模约1.9亿元；东海恒信第12期和第14期都是在今年6月18日成立的，也就是救助后的近几个交易日，初始规模为2.4亿元。

从股东结构来看，东海恒信归创始人李实所有。东海恒信成立于2012年12月，注册资本1000万元，为自然人独资企业，主要从事资产管理和外资及自有资金管理。

据记者了解，李实于2006年毕业于河北经贸大学。换了三份工作后，他于2008年进入etf行业。自2009年以来，年营业额已达1000多亿。2012年，他创办了东海恒信。东海恒信采用“高频率”和“大批量”的交易模式，使其成为销售部门的绝对大头。

高频交易和量化交易本身并没有错，但在证券市场的历史上，一些恶意行为极大地干扰和破坏了正常的市场。

深交所为限制交易而命名的“实业国际信托有限公司——泛亚郑源证券投资集合基金信托计划”，也喜欢定量高频交易。

以上产品投资信息和企业注册信息表明，北京泛亚投资管理有限公司(以下简称“泛亚投资”)成立于2014年5月，注册资本为人民币1000万元。这是一家独特的投资管理公司，专注于量化。高频对冲交易。股东为陈美华、陈志佐。

值得注意的是，陈志佐曾担任泛亚投资的董事长。在此之前，他在证券行业有着特殊的经历，对交易开放式指数基金相当熟悉。

陈美华是泛亚投资的总经理，深圳市易立投资有限公司的主要创始人，工商宣传资料显示，深圳市易立投资有限公司成立于2008年12月，注册资本1000万元，股东陈美华认购30万元；该公司是一家专门从事指数研究和交易的投资机构，其投资策略主要是量化指数高频交易。

根据实业国际信托有限公司-泛亚郑源证券投资集合基金信托计划的净值信息，该信托计划于2014年12月12日设立，截至2015年7月20日，基金份额净值为1.4084。

隐藏在救援大本营的英丰资本

“鹰峰”这次被上海证券交易所点名4个账户，这4个账户同时被深圳证券交易所点名，这是本次调查的重点。有趣的是，“英丰”运营的四个开户营业部都是中信证券北京总部的证券营业部，这个营业部是本轮救市的主要基地之一。

在同一个屋檐下，做着不同的事情。

盈丰资本管理有限公司(以下简称“盈丰资本”)在其官方网站上宣布，自2015年7月31日至2015年10月30日，其四只量化对冲基金(包括盈丰量化投资管理合伙公司、新方程式盈丰量化对冲基金私募股权管理计划、盈丰吴彤量化对冲基金和盈丰盈宝对冲基金)的证券账户被深交所和上交所限制交易。

其中，新等式迎丰量化对冲基金私募股权管理计划属于上海新等式股权投资管理有限公司，迎丰资本是经理。另外三家对冲基金隶属英丰。

根据官方网站，迎丰资本在深圳前海注册，注册资本为人民币5000万元。旗下有22只证券投资基金和私募股权投资基金，管理资产近50亿元。英丰资本表示，已配合监管部门调查核实上述产品的交易策略和交易情况。

盈丰资本上市的量化交易均由盈丰资本量化投资部投资总监、量化投资决策委员会主席兼合伙人张志凤控制。他说，他有近20年的固定收益及其衍生品市场的买家和卖家。有股票投资买家经验，曾担任博世拉基金股票投资部另类投资组投资总监；美国纽约labranch结构产品有限责任公司统计套利自营部门投资总监兼总经理。 盈丰资本属于顺德民营企业大亨盈丰控股。根据2015年3月31日上峰高科技(报价00967，咨询)发布的重组报告，英丰控股持有英丰资本62%的股权。 英丰控股作为美的集团的核心关联企业(报价000333，咨询)，以oem制造为起点，目前涉及零售、金融、资产管理和工业制造。英丰控股持有上峰高科技40.41%的股权，并拥有以婴儿产品连锁服务为基础的连锁消费产业。 盈丰控股由何剑锋及其妻子控制，何剑锋也是美的集团的董事，何剑锋和美的集团的实际控制人何湘健是父子关系。 “牛三”闯入监管视野 这一次，一些牛三肆意妄为，触及了监管当局的底线。徐鹏、杨千、沈复星、唐汉若、顾晓峰、黄昌华、龙将、梁文峰、周等9名自然人，其交易受到沪深两市公告的限制。谁是沈复星？ 在资本市场上，一位名叫沈复星的自然人在2013年因准确投资中国贸易物流(报价603128，咨询)、CSCL(报价601866，咨询)和上海物资贸易(报价600822，咨询)而出名。此后，他们在短期内进行了快速出击或押注于重组，并有许多追逐目标，不仅包括基本面已经见底并逆转的公司，如青海华鼎(报价600243，咨询)，还包括政策热点话题，如金州港的“一带一路”概念(报价600190，咨询)，他们的资产也迅速扩张。 根据回顾性数据，沈复星在2013年第三季度一举成名，比如押注自由贸易区的概念股华茂物流(Hua Mao Logistics)。之后，他很快退出，并在第四季度转移到中小企业，成为裕光黄金铅(报价600531，咨询)、金铭精机(报价300281，咨询)、天龙集团(报价300063，咨询)和邦杰股份。此后，他先后持有st长城、长江投资(报价600119，咨询)、双龙股份(报价300108，咨询)、天龙集团、世纪华通(报价002602，咨询)、兄弟科技(报价002562，咨询)、摩恩电气(报价002451，咨询)、广智电气(报价600971，咨询)、恒源煤电(报价600971，咨询)、南通科技(报价600862，咨询)、蓝花科创(报价6000) 大榭的风格很尴尬，但并不是双赢。7月8日，上海证券交易所作出通报批评的决定将沈复星推向了公众:作为青海华鼎的第二大股东，沈复星在3月11日至17日期间通过二级市场迅速增持了青海华鼎的1422.2万股，占总股本的6%，之后又迅速减持至不到5%，期间实现利润187万元。 刚刚发布的半年度报告显示，沈复星最近在第二季度潜入世纪兴源(报价00005，咨询)和大祥素(报价600346，咨询)，分别持有266.25万股(占0.29%)和321.11万股(占1.11%)。今年第一季度，沈复星持有恒源煤电、中富实业(报价600595，咨询)、华微电子(报价600360，咨询)、青海华鼎、亚星化工(报价600319，咨询)、同丰电子(报价600237，咨询)、锦州港、科创、东风汽车(报价300121，咨询)、阳谷华泰(报价300120，咨询)、经纬电气材料(报价300120，咨询)、东方日升(报价3000) 此外，另一位被检查的散户唐汉若，于2010年购买了河北弓玄(报价000923，咨询)，并于2014年底购买了华茂世华(报价000637，咨询)；顾晓峰于2014年第一季度进入龙兴化工(报价002442，咨询)，并进入公司十大流通股股东名单。 徐鹏可能是另一个引人注目的“制度牛分散”。当记者查看相关信息时，萨丁投资董事长徐鹏出现在记者眼前，但由于信息有限，无法确定这个“徐鹏”是否是账户被禁的“徐鹏”。根据数据，徐鹏是一位著名的基金经理。曾任港澳证券投资银行部副总经理、银华基金助理、华夏证券投资部总经理、中国邮政基金投资总监；其投资风格以大胆著称。2006年，该公司公开募集并成立了中国邮政风险基金，该基金大量投资钢铁类股。在不到一年的时间里，它实现了102.58%的投资回报率，并以黑马的姿态在股票基金中取得了第一名。 由于监管机构的披露中没有其他支持证据，上述所有散户投资者很难做到准确，不能排除同名同姓的可能性。 被调查人回复 英荣达投资(北京)有限公司近日宣布管理“中融英荣达量化套期保值一期证券投资集合基金信托计划”。2015年7月31日至2015年7月31日，“外贸信托盈融达量化套期保值一期证券投资集合资金信托计划”受深交所、上交所限制，据了解，外贸信托盈融达一期规模约为7000万元，中融信托盈融达一期规模约为5000万元。这两种产品在英荣达中所占的比例并不大。 据工商信息，英荣达成立于2006年，注册资本3000万元。今年6月10日前，英荣达的股东为3名自然人。此后，自然人马喜贵不再拥有出资，应荣达以自然人曾、曹的名义成立公司，他们也是应荣达的主要投资经理。 据说曾项容有20多年的投资经验；曹毕业于中国科技大学，曾供职于中国科学院。 英荣达对调查做出了回应。该公司表示，英荣达有多种量化套期保值套利策略，其中核心策略是阿尔法套利和当前套利模型，其股票策略模型一般持有300股。-800，持股非常分散，单只股票持有单一产品的比例极低；其次，根据市场的交易量，所有的交易都通过计算机自动算法进行交易，并分成小订单，以降低交易成本。 据其解释，当时外贸盈融达一期和中融信托盈融达一期产品使用的是沪深300套利模型。 应荣达表示，7月3日，有一个很好的基差套利交易信号。两种产品在相似的时间同时买入沪深300股票，同时对冲沪深300股指期货。7月8日，由于基差变为负值，套利模型卖出了沪深300股票，并同时平仓相应股指期货空头部获利回吐。然而，7月8日，由于大部分股票停牌或处于每日涨停状态，这些产品在每日涨停状态下被多次撤回。 但是，一些市场参与者认为，每日限额头寸的卖出委托遵循“时间优先”的原则，如果既定策略是卖出，“多次撤单”是非常奇怪的。此外，重复取消订单实际上会成为一种“虚假行为”，可能会误导投资者。"此外，如果是交易算法的设计问题，可以通过简单的修改来避免."市场参与者认为，英荣达还有更多事情没有披露。“很难说监管机构会很容易相信后续调查。”